績優基金頻頻“二次首發” 公募募資提速更提質

隨著A股行情好轉，公募募資市場也迎來了新變化。近期，華夏基金、西部利得基金、圓信永豐基金等公司，紛紛攜手招商銀行、工商銀行等核心銀行渠道，對旗下績優基金集中開展“二次首發”。

什么是“二次首發”？業內人士表示，這是基金主銷渠道在基金首發合作的基礎上，經過一段時間的業績觀察后，選取業績優異、符合投資者需求的產品作為重點持續營銷的一種模式。與普通持營相比，二次首發的營銷優先級會更高。

業內人士表示，自今年7月以來，這類營銷動作扎堆出現，且成效顯著。相較于同質化程度較高的新基金發行，對優秀存量基金產品進行“二次首發”，既能縮短資金入市周期、提升募資效率，又能通過有業績驗證的產品吸引更多理性資金，實現公募募資市場的提速與提質。

公募“二次首發”顯著增多

今年8月，盛豐衍管理的西部利得央企優選股票在交通銀行進行“二次首發”，并于近日結束募集，規模較二季度末快速增長。資料顯示，該基金是一只量化基金，成立于去年12月，今年二季度末規模為2.18億元。Choice數據顯示，截至今年8月22日，該基金成立以來收益超過20%。

“今年7月以來市場上漲，許多績優基金吸引客戶自發申購。我們積極抓住時間窗口，推動西部利得央企優選基金成為交行‘二次首發’的重點產品。”西部利得基金人士說。

無獨有偶，8月4日起，孫蒙管理的華夏智勝優選混合發起式在招商銀行進行了“二次首發”。彼時，該基金發布公告稱，基金A類份額參與招商銀行申購及定期定額申購費率優惠活動。數據顯示，該基金去年8月成立至今的收益超過50%。

圓信永豐醫藥健康混合近日也在工商銀行進行了“二次首發”，該基金近一年凈值已經翻倍。據渠道人士透露，該基金規模增加了上億元。

增量資金持續借“基”入市

“今年7月、8月，公募募資市場上‘二次首發’的基金數量明顯增多。基金公司、渠道對績優基金產品的持續營銷熱情大幅提升。部分基金產品近期借助‘二次首發’，規模增長逾3倍。”滬上某公募營銷服務部負責人說。

從近期“二次首發”的產品類型來看，主要聚焦于量化基金及一些行業主題型產品。Choice數據顯示，截至8月22日，量化基金近一年平均收益超過45%，多只產品凈值翻倍；部分行業主題型基金，如醫藥生物主題基金，近一年的平均收益也達到46%。

業內人士認為，“二次首發”既能提升行業募資生態、降低資源浪費，又能憑借基金過往表現，匹配給更適合的投資者，有利于實現公募募資市場的提速與提質。西部利得基金人士表示，基金公司應當主動強化渠道溝通，傳遞正確的投資理念，摒棄“趁熱打鐵”的規模沖動，轉向“精耕細作”的價值創造，將合適的產品賣給合適的人。

不僅是績優主動權益類基金，資金還在加速流入ETF等被動指數基金。隨著滬指逼近3900點，ETF總規模已經接近5萬億元大關。盡管8月尚未結束，但8月以來ETF的月度凈申購份額已超過460億份，規模增量超過3700億元，成為今年以來ETF份額、規模增量都最大的月份。